Рынок РФ и рубль пока нейтрально реагируют на санкционные угрозы

Рынок РФ и рубль пока нейтрально реагируют на санкционные угрозы

Индексы Мосбиржи и РТС к концу торгов оставались в минусе, находясь под давлением главным образом внутренних факторов.

К 18.25 мск индекс Мосбиржи снизился на 0,54%, до 3581,08 пункта. Долларовый индекс РТС упал на 0,42%, до 1509,69 пункта.

Рубль к завершению сессии укреплялся в пределах 0,5% против доллара и евро, но отступили от максимумов дня. Пара доллар/рубль располагалась выше 74,50 руб, а пара евро/рубль вернулась выше 90 руб.

В наименьшем минусе к концу сессии был индекс Мосбиржи химии и нефтехимии (-0,09%). В наибольшем минусе находился индекс Мосбиржи транспорта (-1,90%).

Лидеры роста: ТМК (+4,86%), банк “Санкт-Петербург” (+4,74%), Яндекс (+1,53%), ММК (+1,47%)

Яндекс в среду представил финансовые результаты по US GAAP за 1-й квартал текущего года выше консенсуса. Так, выручка компании увеличилась на 55,6% г/г до 73,1 млрд руб. (прогноз +48,7% г/г до 69,87 млрд руб.), а прогноз по выручке в этом году был повышен до 315-330 млрд руб. против 305-320 млрд руб. ранее.

Лидеры снижения: Татнефть ап (-8,09%), Татнефть ао (-6,95%), Детский мир (-5,09%), Россети (-2,92%), ГМК “Норильский никель” (-2,79%)

Акции Татнефти в среду упали после разочаровывающей рекомендации совета директоров по дивидендам за 2020 год в размере 22,24 руб на акцию с отсечкой 9 июля. На рынке в среднем ожидали дивиденды в диапазоне 25-31 руб.

Внешний фон: умеренно позитивный.

Биржи США: неоднозначный настрой. Торги в США открылись без единой динамики трех основных индексов, которые к завершению основной сессии в РФ изменялись разнонаправленно, в пределах 0,4%. Общую слабость в середине недели показывал высокотехнологичный сектор, хотя квартальные результаты Alphabet порадовали инвесторов. Акции Microsoft, напротив, оказались под давлением продавцов, которых не удовлетворили некоторые показатели отчетности. После закрытия основных торгов на биржах ждут результатов Apple и Facebook. До конца дня же интересными будут выступление Байдена в Конгрессе (возможный негативный сигнал может поступить от новостей относительно повышения налогов), а также итоги заседания ФРС (рисками для покупателей являются намеки на любое ужесточение денежно-кредитной политики в среднесрочной перспективе).

Биржи Европы: нейтральный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к завершению основной сессии в РФ прибавлял примерно 0,1%, продолжая консолидацию текущей недели. В четверг интересные для региона данные поступят из Германии: будет опубликован уровень безработицы и индекс потребительских цен страны.

Нефтяной рынок: позитивный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI во второй половине сессии перешли к более уверенному росту прибавляли около 2% после выхода отчета Минэнерго США. Данные показали рост запасов нефти на прошлой неделе лишь на 9 тыс баррелей (ожидалось +650 тыс баррелей) при сокращении запасов нефтепродуктов примерно на 3,25 млн баррелей. Нефтедобыча в стране при этом остается стабильной и составила 10,9 млн баррелей в день. Цены на этом фоне вернулись к краткосрочным сопротивлениям 67,50 долл и 64 долл соответственно, закрепление выше которых упростит повышение к мартовским пикам 70,03 долл и 67,98 долл.

Рынок завтра. Индексы РФ: Индексы Мосбиржи и РТС к концу торгов оставались в минусе, но отступили от внутридневных минимумов, расположенных недалеко от поддержек 3560 и 1500 пунктов. Закрепление ниже указанных отметок может привести к смене краткосрочного тренда на рынке на нисходящий, но пока что продавцы достаточно сдержанны. Ориентир по индексу Мосбиржи на следующий торговый день: 3520-3630 пунктов.

Общий настрой: Настроения на зарубежных фондовых площадках в среду были неоднозначными, при этом отечественному рынку мало помогал даже рост цен на нефть. Ближе к вечеру был опубликован проект резолюции Европарламента (не носящей обязательного характера), в котором предлагается отключить Россию от SWIFT и отказаться от поставок российских нефти и газа при усугублении ситуации вокруг Украины. Власти РФ ранее уже ни раз говорили о готовности к самым пессимистичным озвученным на данный момент сценариям, в связи с чем рынок и рубль пока не обращают значительного внимания на поступающие угрозы. Ситуация, однако, может измениться, если стороны перейдут от слов к действиям.