Дивиденды "Роснефти" за 1 полугодие могут составить около 18 рублей на акцию

Дивиденды "Роснефти" за 1 полугодие могут составить около 18 рублей на акцию

Мы положительно оцениваем отчетность "Роснефти", отмечая, что снижение производственных результатов из-за участия в соглашении ОПЕК+ замедляется и компания нарастила рентабельность и получила прибыль.

Мы полагаем, что в 3 кв.

2021 "Роснефть" продолжит улучшать производственные показатели на фоне чуть лучшей ситуации со спросом и смягчения условий ОПЕК+. А рост цен на нефть и нефтепродукты окажет поддержку финансовым результатам. С учетом текущей дивидендной политики "Роснефти" (не менее 50% от чистой прибыли по МСФО) мы полагаем, что акционеры могут рассчитывать на неплохие выплаты по итогам 1 полугодия.

Дивиденд за 1 полугодие 2021 г. может составить порядка 18 руб./акцию, что дает ориентировочно 3,2% доходности. Мы рекомендуем "покупать" акции Роснефти с целью в 645 руб. за акцию.